Smart Senior Man

Сигналы раннего предупреждения, проблемный долг и реорганизация

Эта программа направлена ​​на то, чтобы помочь участникам в раннем выявлении финансовых трудностей в бизнесах, содействуя своевременным корректирующим действиям.

ПОЧЕМУ СТОИТ ВЫБРАТЬ ЭТОТ УЧЕБНЫЙ КУРС?

 

Похоже, что во многих частях мира экономика не достигла подъема после жесткой посадки 2008 года - к сожалению, эта точка зрения подкрепляется, казалось бы, еженедельными объявлениями о другом провале - авиакомпании.

 

Кажется, что колесо повернулось на круги своя, с рычагом до докризисных максимумов и кредитными стандартами, конкурирующими со слишком многими кредиторами, преследующими слишком мало заемщиков хорошего качества.

 

В определенных условиях «приведенные к слегка наятянутым уровням ковенант бизнеса» структуры являются скорее нормой, чем исключением.

 

С ростом торговой напряженности, неопределенности Brexit и геополитической розни, макроэкономическая ситуация не идеальна.

 

Эта программа направлена ​​на то, чтобы помочь участникам в раннем выявлении финансовых трудностей в бизнесах, содействуя своевременным корректирующим действиям.

 

Там, где такие корректирующие действия не предпринимаются, бизнес часто сталкиваются с дилеммой: принудительная ликвидация, которая может обеспечить относительную уверенность в краткосрочной доходности, но которая может повлечь за собой значительную потерю основного долга (часть бизнеса), или предоставление бизнесам (заемщику) больше времени, что добавляет еще больше неопределенность рискованного процесса восстановления.

 

Эта программа призвана помочь участникам направить курс на успешные тренировки и реорганизацию.

ДЛЯ КОГО ЭТОТ КУРС?

 

 

  • Старшие руководители

  • Фнансовые специалисты и инвестиционные аналитики

01

  • Даты обучения указаны в расписании.

  • Продолжительность курса 3 дня. 

  • Место проведения: Санкт-Петербург, ул. М. Морская, д.14. метро "Адмиралтейское" (300 м.)

02

  • Обучение проходит с 09:00 до 12:30 и с 13:30 до 17:00 по московскому времени

  • Этот курс можно подготовить в корпоративном формате по материалам компании

03

  • Стоимость покрывает участие в курсе, учебный материал, ежедневно (бизнес ланч, 4 кофе брейка)

Основные детали программы

Раздел  1

Сессия 1 - Определение ранних сигналов (i): макро факторы

Посредством анализа тематических исследований предприятий, чьи трудности были вызваны или усугублены изменениями следующих факторов, мы извлекаем уроки о том, как более эффективно отслеживать наши кредиты и выявлять сигналы раннего предупреждения:

• Торговые барьеры

• Глобальные цены на сырье

• Курсы валют

• Процентные ставки и

• Инфляция себестоимости
 

Сессия 2 - Определение ранних сигналов (ii): специфические факторы компании
 

На этом занятии мы продолжаем нашу цель более ранней идентификации предупреждающих сигналов, но здесь мы сосредоточимся на специфических факторах компании:

• Неправильные стратегические решения.

• Неспособность руководства эффективно реагировать на изменения в конкурентной среде.

• Неспособность бороться с разрушительной конкуренцией со стороны отрасли.

• Неспособность правильно определить цену контрактов.

• Проблемы со структурой затрат и

• Проблемы с структура капитала.
 

Сессия 3 - Когда «оформление витрин» ведет к мошенническому учету


По мере того как предприятия становятся все более обеспокоенными, они с большей вероятностью используют бухгалтерские маневры, которые представляют их финансовые отчеты в более благоприятном свете.

 

К сожалению, ситуация может быстро выйти из-под контроля, поскольку креативные методы, использовавшиеся в более ранний период, должны быть расширены в последующие годы, пока утверждения не станут вводящими в заблуждение.

На этом занятии мы помогаем участникам выявлять ситуации, в которых используются такие методы, и объясняем, какие аналитические корректировки необходимо внести, чтобы не стать жертвой этих «игр»:

• ненадлежащее применение учетных политик, приводящее к преждевременному признанию доходов,

• переключение затрат с несостоявшегося проекта на сокрытие убытков,

• ненадлежащая капитализация затрат,

• неспособность признать, что работодатель не согласится платить по распоряжениям об изменениях,

• неспособность признать истинные издержки бизнеса путем применения политики агрессивной амортизации и оценки запасов;

• неспособность принять меры в отношении просроченных должников и медленно перемещающихся / устаревших запасов;

• использование транспортных средств специального назначения и других методов, позволяющих избежать раскрытия долгов;

 

Использование секьюритизации и финансовых структур поставщиков, которые дают искаженное представление о балансе и отчете о движении денежных средств.

Раздел  3

Сессия 1 - Оценка и расширение нашей информационной базы


На этой сессии мы рассмотрим:

• Каковы наши информационные потребности?

• Насколько надежна информация, которой мы уже располагаем - требуется «криминалистическая» проверка?

• Краткосрочные, детализированные прогнозы движения денежных средств

• Проверка нашей собственной документации / юридическая проверка / проблемы, требующие исправления

• Когда уместно требовать независимой бизнес-проверки 


Сессия 2 - Оценка жизнеспособности предложений по стратегической и операционной реорганизации


Наше решение перейти к финансовой реорганизации будет зависеть от нашей оценки жизнеспособности текущего бизнеса и предложенных руководством корректирующих действий.

 

На этой сессии мы проведем такую ​​оценку и проанализируем прогнозы движения денежных средств бизнеса (заемщика), которые будут иметь ключевое значение для развития возможной финансовой реорганизации.


Сессия 3 - Оценка активов проблемной фирмы

 

Методы оценки:
• в качестве действующего предприятия, включая выгоды от налоговых убытков, где это необходимо;

• в качестве закрытого бизнеса, например, ликвидационные ценности.

 

Выбор сопоставимых объектов. 

Оценка каждого компонента структуры капитала: реальные опционы; активы недвижимости; биржевые ценные бумаги
 

Сессия 4 - IFRS 9


Обзор нового стандарта бухгалтерского учета и его влияние на то, как банки решают проблему ссуды.

 

Участники будут работать над практическими проблемами предоставления кредита и рассмотрения последствий новых денег для их собственной прибыли.

Раздел  2

Сессия 1 - «Анатомия успешной финансовой реструктуризации»


Эта сессия приводит к представлению двух финансовых реструктуризаций из собственного опыта тренера, которых участникам предлагается оценить и предложить то, что могло бы быть сделано по-другому. При этом делегаты получат высокое понимание основных принципов реструктуризации:

• Диагностика проблем.

• Необходимость улучшения нашей информационной базы.

• Опасность «Расширяй и притворяйся».

• Необходимость полной реструктуризации, с учетом того, что финансовая реструктуризация адаптируется и зависит от соответствующих стратегических и операционных изменений в рамках бизнес заемщика.

• Оценка вариантов выхода.

• Тип контроля на ключевых этапах реструктуризации.


Сессия 2 - «Понимание нашей роли в реструктуризации»


Эта сессия построена вокруг тематического исследования.

 

Тренер предлагает участникам принять целостное представление о финансовой структуре бизнеса заемщика, чтобы понять сильные и слабые стороны, возможности и угрозы с нашей позиции:


• Характер заемщика - независимое юридическое лицо или член группы?

• Владельцы / спонсоры - их влияние, их готовность оказывать постоянную поддержку заемщику (проблемногому отделу, бизнесу):

• наш взгляд на управление;

• краткосрочные предложения заемщика;

• старший или младший поставщик долга?

• степень обеспеченности, предоставленной кредиторам;

• есть ли у нас / других кредиторов возможности для самоликвидации?

• как действуют ключевые поставщики заемщика.

• Рассмотрение вопроса о заключении официального соглашения о прекращении / приостановлении деятельности;

• Дополнительное финансирование, необходимое для продолжения деятельности во время реструктуризации ?
 

Сессия 3 - Представление рамок принятия решений для руководства нашим подходом
 

В какой-то степени склонность бизнеса (банка) к предпочтительному, согласованному решению на основе принципа непрерывности, а не к более агрессивному, законному подходу будет зависеть от его культуры и банковской среды, в которой он работает.


На этой сессии мы представляем две системы принятия решений, которые могут помочь в разработке рационального подхода к решению проблемы.


Участники применят эти схемы к двум случаям из собственного опыта тренера, предлагая предпочтительный курс действий.

Раздел 4

Сессия 1 - Развитие финансовой реструктуризации


Оценив стратегическую и операционную реструктуризацию как жизнеспособную, учатники рассматривают, как реструктурировать риски бизнеса (банка).

 

Они разработают свои предложения после презентации тренера и обсуждения:

• Обеспечение соответствующей капитализации с учетом риска 

• Необходимые меры контроля в период реструктуризации

• Финансовые соглашения и другие структурные меры защиты

 

Сессия 2 - Переговорная тренировка


Участники делятся на две группы: одна группа выступает в качестве финансового директора со стороны бизнеса, другая выступает со стороны банкира.

 

Цель состоит в том, чтобы договориться о финансовой реструктуризации основной тематической компании.


Каждая группа инструктируется отдельно о том, как их работа будет оцениваться - с оценками, полученными за достижение определенных результатов.

 

Это помогает определить направление переговоров.

Сессия 3 - «Что случилось дальше ...?»


Тренер ведет участников через то, что произошло в реальной жизни и почему.

 

Участники размышляют о качестве своих предложений и тех, которые обсуждались на практике. Что можно было сделать, чтобы увеличить доход бизнеса (банка)?

Сессия 4 - Возвращение к «Хорошей книге»
 

Заключительная сессия посвящена тому, когда мы можем считать, что бизнес (заемщик) вышел из бедственного состояния и безопасно вернулся к работающему портфелю - вместе с соответствующей отчетностью и корпоративным управлением.
 

Регистрация на программу

 

Сигналы раннего предупреждения, проблемный дол и реорганизация

ТЕЛЕФОН:

+ 7 (812) 923 77 06

Заполните форму обратной связи для получения счета и документов 

20190115__EGO3425_pp_edited.png
Чернов Александр

Научный руководитель бизнес школы

Магистр финансов

Образование:

Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет. 

Финансовый менеджмент

Опыт работы:

SEB, EY

Санкт-Петербург, ул. Бухарестская М., д. 8​

Телефон: + 7.812.923.77.06